mgm网站:注册制改革绝不意味着监管要求的放松

注册制改革要求整合发行人信息披露的主体责任和中介机构的“把关人”责任，上市申请文件的出具由“受理即责任”调整为“申报即责任”，保荐人对发行和上市申请文件的“全面核查、核实”要求调整为“审慎核查”。这意味着中介体的把关责任已经更进一步。

证券中介机构担负着提高资本市场信息披露质量的责任，是防范证券欺诈造假、保护投资者合法权益的重要基础。但在实践中，证券中介机构违规、部分主体缺位的情况时有发生。根据中国证监会公布的数据，去年共处理了44起涉及36家中介机构的案件。不难发现，有关机构在质量和程序上存在缺陷。有的未按计划履行基本尽职调查职责，未发现公司重要生产业务暂停等异常情况;有的没有对有舞弊迹象的商业信息保持专业警惕，出具虚假记录的报告;有的未履行编制检查方案等法定程序，未对公司主要业务合同的真实性、合法性进行必要的核查;有些公司在没有事实依据的情况下对公司进行评级，发布虚假记录的信用评级报告……

注册制改革绝不意味着监管要求的放松。证券监管部门要加强日常监管、监督检查、审计执法联动，加大对证券中介机构违法违规行为的处罚力度。依法严格追究中介机构和从业人员的违法责任，切实提高违法成本。mgm网站

证券中介机构应保证信息披露质量，巩固信息披露责任，提高信息披露的针对性、有效性和可读性。下一步，应认真审核发行人的申请文件和信息披露材料，对发行人是否具有持续盈利能力作出专业判断，确保信息披露真实、准确、完整、及时。同时，要提高招股书信息披露质量，增强可读性，信息披露要让中小投资者愿意阅读和理解，从而增强企业发行上市的透明度和可预见性。